Soluzioni & Fondi
Soluzioni LDI
Soluzioni di investimento personalizzate per affrontare le sfide uniche dei nostri clienti
Generali Group Mandates
€376,4 mld AUM
Mandati esterni
€41mld AUM
Utilizziamo l'ampia esperienza maturata nella gestione del patrimonio per una delle più grandi compagnie assicurative al mondo per offrire una vasta gamma di servizi ai nostri clienti LDI.
Questi servizi includono la valutazione del Requisito di Capitale di Solvibilità (SCR) e il monitoraggio per garantire la conformità ai requisiti normativi. Collaboriamo strettamente con i nostri clienti per comprendere a fondo le loro esigenze e progettare soluzioni personalizzate che rispondano ai loro obiettivi.
Luciano Gisonni
Head of Asset Allocation & LDI Structuring
Esperienza: 9 anni
Fonte: Generali Asset Management S.p.A. Società di gestione del risparmio ("Generali AM"), dati a Q3 2023. NB L'1 gennaio 2024, Generali Investments Partners S.p.A. Società di gestione del risparmio è stata fusa per incorporazione in Generali Insurance Asset Management S.p.A. Società di gestione del risparmio che è stata ridenominata Generali AM. Le cifre si riferiscono quindi alla somma degli AuM delle due entità alla data di riferimento.
Soluzioni
La nostra strategia di ottimizzazione del capitale inizia definendo l'Asset Allocation Strategica, che combina le esigenze del cliente con le attese di mercato al fine di raggiungere il profilo di rischio/rendimento desiderato, il mantenimento del capitale o l'allocazione del budget di rischio. La costruzione del portafoglio in termini di Asset Allocation è realizzata attraverso un processo di ottimizzazione che porta alla creazione di una "Frontiera Efficiente".
Ottimizziamo anche l'Asset Allocation Tattica ex-ante con tilts che mirano a massimizzare i rendimenti attesi a breve termine corretti per il rischio e sulla base di analisi di mercato interne.
Ogni studio può essere arricchito da proiezioni ALM, valutazioni CFM, stime SCR, scenari ipotetici e analisi di back-testing.
Le soluzioni "controlled volatility" si basano su strategie di investimento a lungo termine basate su metodi quantitativi. Mirano a mantenere la volatilità complessiva del portafoglio vicina ad un obiettivo predefinito, modificando dinamicamente l'esposizione verso un insieme di asset rischiosi.
Seguendo questo approccio, è possibile migliorare le performance del portafoglio in rapporto al rischio, mantenere sotto controllo il livello complessivo di rischio, conservare una significativa esposizione alle classi di asset orientate alla crescita, coprire una parte del rischio al ribasso e ridurre le perdite.
Un meccanismo di protezione può essere istituito al fine di difendere una parte o l'intero capitale investito dal cliente. Questi portafogli sono tipicamente suddivisi in:
Risk-free (per la protezione del capitale): ottenuti attraverso l'investimento in titoli di Stato con scadenza comparabile o liquidità o strumenti del mercato monetario.
Rischiosi (per i rendimenti): ottenuti attraverso l'Asset Allocation Tattica che viene ribilanciata in base alle decisioni del Comitato d'Investimento.
